今年虧損嚴(yán)重的原奶行業(yè)終于看到一些觸底的跡象。

今年上半年，由于乳制品消費(fèi)疲軟，奶價(jià)持續(xù)下滑和養(yǎng)殖成本不斷上升，讓國內(nèi)原奶行業(yè)虧損面高達(dá)60%。但近期第一財(cái)經(jīng)記者走訪部分奶農(nóng)發(fā)現(xiàn)，由于牛群存欄減少、乳企中秋備貨、疊加學(xué)生奶重啟等利好，近期原奶市場情況較此前有所好轉(zhuǎn)，不過再次沖高的豆粕等蛋白飼料價(jià)格讓原奶行業(yè)下半年依然面臨成本壓力。

原奶行業(yè)初現(xiàn)觸底跡象

“最近乳企收奶相對(duì)正常了，不過價(jià)格還是比較低?！焙颖笔∧炒笮湍翀鲐?fù)責(zé)人徐剛告訴第一財(cái)經(jīng)記者，雖然目前3.6元/公斤的收奶價(jià)格依然低于牧場的成本價(jià)，但市場積極的變化還是讓他松了一口氣。

徐剛經(jīng)營著一家存欄超過4000頭的大型現(xiàn)代規(guī)?；翀?，由于其原奶質(zhì)量較好，在2022年行業(yè)困難時(shí)期，徐剛的牧場依然能拿到較理想的收購價(jià)格。

但到2023年初，徐剛也有些“頂不住了”，當(dāng)?shù)厥漳虄r(jià)格開始一降再降，從4.2元/公斤回落到3.7元/公斤到3.9元/公斤，最后跌至3.6元/公斤。3.6元/公斤的收奶價(jià)格已經(jīng)低于了徐剛公斤奶生產(chǎn)成本。

此前由于經(jīng)濟(jì)下行、消費(fèi)疲軟等因素影響，加上成本的高企，乳制品加工企業(yè)和畜牧企業(yè)都面臨嚴(yán)重的困難，原奶供給出現(xiàn)階段性過剩，讓今年也成為2008年以來行業(yè)最困難的一年。中國奶業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略高層論壇上，國家奶牛產(chǎn)業(yè)技術(shù)體系首席科學(xué)家李勝利透露，國內(nèi)原奶行業(yè)虧損面已經(jīng)超過60%。

不過記者了解到，近期原奶市場已經(jīng)有了觸底企穩(wěn)的跡象。

8月14日農(nóng)業(yè)農(nóng)村部公布的信息顯示，內(nèi)蒙古、河北等10個(gè)主產(chǎn)省份生鮮乳平均價(jià)格3.76元/公斤，比前一周上漲0.3%，同比下跌8.7%，這也是今年以來奶價(jià)首次環(huán)比上漲。

市場上也有感受，河北、山東多地奶農(nóng)反映，目前市場散奶的價(jià)格已經(jīng)從2.5元/公斤上漲至2.8元-3元/公斤，淘汰牛的價(jià)格也上漲了5元/公斤，回到了降價(jià)前的水平，乳企也都恢復(fù)了正常收奶。

徐剛告訴第一財(cái)經(jīng)記者這與中秋節(jié)乳企會(huì)提前備貨，以及開學(xué)在即學(xué)生奶生產(chǎn)恢復(fù)等都有關(guān)系，最困難時(shí)部分乳企在當(dāng)?shù)叵奘?，目前也都恢?fù)正常了。

另一方面外界認(rèn)為，目前市場變化也與行業(yè)供給量的變化有關(guān)。

記者了解到，隨著原奶行業(yè)再次下行，部分中小奶農(nóng)選擇賣牛退出，大牧場也加快了奶牛淘汰的速度，變相減少了供給量。

在此前舉行的世界奶業(yè)大會(huì)上，李勝利公布的調(diào)研結(jié)果，遼寧省受調(diào)查的牧場17萬頭奶牛中少了2萬多頭，國家奶牛產(chǎn)業(yè)技術(shù)體系輻射牧場5月3000頭以下輻射牧場存欄數(shù)減少了6.28%。

這幾個(gè)月里，徐剛的牧場也忍痛處置了500頭產(chǎn)奶效率不高的奶牛，在他看來這也是低奶價(jià)時(shí)代牧場能做的“唯一的辦法”——提升牧場的效率，并用出售牛只的資金來緩解牧場的資金難題。

獨(dú)立乳業(yè)分析師宋亮告訴第一財(cái)經(jīng)記者，雖然隨著國內(nèi)奶牛存欄數(shù)快速減少、市場需求弱復(fù)蘇，行業(yè)有所好轉(zhuǎn)，但原奶能否算觸底仍待觀察。雖然中秋備貨期臨近，但渠道庫存水平并不低。而且對(duì)于上游原奶行業(yè)而言，此前乳企將大量過剩的原奶噴粉儲(chǔ)藏，這些奶粉也需要時(shí)間去消化，也會(huì)影響原奶行業(yè)復(fù)蘇的進(jìn)程。

而李勝利也預(yù)計(jì)，今年國內(nèi)原奶供給過?？偭砍^110萬，每天過剩量約為3000噸奶左右。

高成本危機(jī)仍存

造成原奶行業(yè)困境的一個(gè)主要原因除了奶價(jià)下滑之外，也與不斷上漲的飼喂成本有關(guān)。

近期國內(nèi)主要原奶生產(chǎn)企業(yè)優(yōu)然牧業(yè)(09858.HK)、現(xiàn)代牧業(yè)(01117.HK)、澳亞集團(tuán)(02425.HK)、中國圣牧(01432.HK)日前陸續(xù)發(fā)布盈利警告，今年上半年凈利潤均出現(xiàn)了大幅下滑。

其中，現(xiàn)代牧業(yè)預(yù)計(jì)上半年凈利潤將出現(xiàn)57%到61%的大幅下滑;中國圣牧則預(yù)計(jì)凈利潤減少89%到91%;而澳亞集團(tuán)則預(yù)計(jì)上半年綜合虧損凈額在4000萬美元至5000萬美元;優(yōu)然牧業(yè)也預(yù)計(jì)凈利潤虧損9.5億到10.3億元。

上述原奶企業(yè)凈利潤大幅下滑的原因，主要是由于奶價(jià)的下滑和飼喂成本的上升，以及生物資產(chǎn)公平值減銷售成本變動(dòng)(一般被認(rèn)為與加快奶牛淘汰有關(guān))等因素的影響。

雖然近期原奶市場有觸底跡象，但飼料價(jià)格又開始再度上漲，讓原奶行業(yè)面臨新的成本危機(jī)。

第一財(cái)經(jīng)記者了解到，目前豆粕的價(jià)格已經(jīng)又從年初的4000元/噸，上漲至目前的5000元/噸左右。2022年由于俄烏沖突，導(dǎo)致全球糧食和飼料價(jià)格上漲，2022年底，豆粕價(jià)格曾超過5500元/噸，但豆粕價(jià)格此后逐步回落。

一般而言，飼料成本約占奶牛養(yǎng)殖成本的65%到70%，而豆粕等蛋白類飼料又是奶牛飼料的重要組成部分之一，飼料成本的過快上漲也讓多位受訪奶農(nóng)表示擔(dān)憂，因?yàn)椤岸蛊缮蠞q會(huì)帶動(dòng)蛋白飼料價(jià)格整體上漲”。

宋亮也認(rèn)為，受自然災(zāi)害影響，今年全球多地出現(xiàn)干旱等極端天氣，也會(huì)影響豆粕、玉米包括苜蓿草的價(jià)格，這也會(huì)進(jìn)一步加大原奶行業(yè)的成本壓力。(應(yīng)被采訪者要求文中徐剛為化名)